STOCKHOLM, Sverige — Hexicon AB (publ) meddelar att bolaget har ingått ett ändringsavtal avseende sin befintliga utvecklingslånefacilitet med Nuveen Infrastructure. Genom ändringen tillkommer en ny tranch, Tranch F, om upp till 2,67 MEUR. Av Tranch F kommer 0,67 MEUR att finansieras genom så kallad back-leverage-finansiering från vissa Back Lenders, däribland några av Hexicons största aktieägare, varav en är närstående till styrelsens ordförande. Back Lenders kommer även, under förutsättning av godkännande vid en extra bolagsstämma i Hexicon AB, att ha rätt att konvertera sina respektive delar av finansieringen om 0,67 MEUR till stamaktier i Hexicon AB till en konverteringskurs om 0,25 SEK per aktie, med en ytterligare teckningsoption med en teckningskurs om 0,25 SEK per aktie vid tidpunkten för konverteringen.
Tranch F utgör ytterligare en utökning av det utvecklingslåneavtal som ursprungligen ingicks den 30 maj 2023 och som därefter har ändrats vid ett flertal tillfällen. Den nya tranchen införlivas i faciliteten genom en Deed of Amendment and Restatement. Efter ändringen uppgår det sammanlagda beloppet under samtliga trancher i faciliteten till upp till 52,42 MEUR.
Tranch F är avsedd att finansiera bolagets löpande verksamhetskostnader samt den fortsatta utvecklingen av Hexicons prioriterade projekt.
Villkoren för Tranch F är i huvudsak i linje med strukturen och de kommersiella villkoren för den befintliga faciliteten. Kapitalet under Tranch F kommer att göras tillgängligt i delutbetalningar och står till långivarens diskretion. Tranch F har en förfallodag den 31 december 2027.
Som en del av finansieringsarrangemanget kommer Back Lenders, under förutsättning av godkännande vid en extra bolagsstämma i Hexicon AB, att ha rätt att konvertera sina respektive delar av finansieringen om 0,67 MEUR till stamaktier i Hexicon AB till en konverteringskurs om 0,25 SEK per aktie. I samband med konverteringen kommer en teckningsoption att emitteras för varje aktie som erhålls genom konvertering. Teckningsoptionerna kommer att ha en teckningskurs om 0,25 SEK per aktie. Styrelsen avser att kalla till en extra bolagsstämma för att inhämta erforderligt godkännande från aktieägarna. Ytterligare information om den föreslagna konverteringsrätten, inklusive villkoren för konverteringen och den extra bolagsstämman, kommer att framgå av kallelsen till stämman.
Hexicons VD Marcus Thor kommenterar:
“Finansieringen ger Hexicon ytterligare kapital för att fortsätta utvecklingen av våra prioriterade projekt och utgör ett viktigt steg i vårt pågående finansieringsarbete. Vårt omedelbara fokus ligger på att driva MunmuBaram framåt inför den kommande koreanska offtake-auktionen. Med de centrala tillstånd och den nätanslutning som krävs för deltagande på plats fokuserar vi nu på att positionera projektet inför auktionen och nästa fas i dess utveckling.”