Savox suunnittelee listautumisantia ja -myyntiä ja listautumista Nasdaq Helsinkiin

Listautumisannin ja -myynnin tavoitteena on tukea Savoxin pitkän aikavälin liiketoimintastrategian ja strategisten tavoitteiden toteuttamista. Listautumisessa saatavat varat vahvistaisivat Yhtiön tasetta ja taloudellista joustavuutta, mikä mahdollistaisi kasvustrategian toteuttamisen. Vahvempi tase tukisi erityisesti käyttöpääoman hallintaa, asiakas- ja ohjelmahankkeiden rahoitusta sekä pitkäjänteisiä tuotekehitysinvestointeja mahdollistaen entistä suuremman taloudellisen liikkumavaran ja joustavuuden rahoitusratkaisuissa. Listautuminen mahdollistaisi myös Savoxille pääsyn pääomamarkkinoille ja sen omistuspohjan laajentumisen sekä kotimaisilla että ulkomaisilla sijoittajilla, mikä lisäisi osakkeiden likviditeettiä. Lisäksi Listautumisannin ja -myynnin odotetaan hyödyttävän Savoxia toiminnallisesti, parantavan Savoxin tunnettuutta sen asiakkaiden, mahdollisten tulevien työntekijöiden ja sijoittajien keskuudessa sekä muiden sidosryhmien keskuudessa ja siten se vahvistaisi Yhtiön kilpailukykyä ja tukisi pitkän aikavälin arvonluontia. Listautuminen ja lisääntynyt likviditeetti mahdollistaisivat myös osakkeiden tehokkaamman käytön vastikkeena mahdollisissa yritysostoissa tulevaisuudessa sekä henkilöstön palkitsemisessa.

Suunnitellun Listautumisannin ja -myynnin odotetaan koostuvan Yhtiön noin 30 miljoonan euron suuruisesta osakeannista (bruttovarat) ja Savoxin suurimman osakkeenomistajan Savox S.A.:n, joka on Yhtiön hallituksen puheenjohtaja Paul Ehrnroothin määräysvaltayhtiö ("Pääomistaja"), osakemyynnistä. Pääomistaja tulee pysymään sitoutuneena pitkäjänteisenä omistajana myös suunnitellun Listautumisannin ja -myynnin jälkeen yhdessä eräiden muiden osakkeenomistajien kanssa, mukaan lukien Yhtiön johdon kanssa. Osakeannista saatavat varat on tarkoitus käyttää Yhtiön kasvustrategian tukemiseen, sisältäen taseen vahvistamisen, käyttöpääoman ja vaihto-omaisuuden rahoittamisen sekä rahoituskulujen alentamisen Yhtiön rahoituskustannuksia optimoimalla. Yhtiö suunnittelee käyttävänsä osakeannista kerättäviä varoja myös asiakas- ja ohjelmahankkeiden tukemiseen, tuotekehitysinvestointeihin sekä Yhtiön yleisiin tarpeisiin.

Danske Invest Finnish Equity Fund, DNB Asset Management, Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Elo, Protean Funds Scandinavia ja Tesi (Suomen Teollisuussijoitus Oy) (yhdessä "Ankkurisijoittajat") ovat kukin erikseen sitoutuneet merkitsemään Yhtiön osakkeita yhteensä noin 26 miljoonalla eurolla suunnitellussa Listautumisannissa ja -myynnissä tietyin edellytyksin ja ehdolla, että Yhtiön koko osakekannan arvostus ennen osakeannista saatavia varoja on enintään 160 miljoonaa euroa.

Paul Ehrnrooth, Savoxin hallituksen puheenjohtaja, kommentoi:

"Puolustus- sekä turvallisuus- ja suojausalat ovat rakenteellisessa murroksessa, ja markkinoiden odotetaan kasvavan tulevina vuosina. Savoxilla on vahva asema sekä puolustus- että turvallisuus- ja suojaussektoreilla, perustuen pitkäaikaisiin asiakassuhteisiin, korkeaan luottamukseen ja kykyyn vastata asiakkaiden muuttuviin tarpeisiin.

Savoxin tavoitteena on jatkaa kasvun määrätietoista vauhdittamista Euroopassa, Yhdysvalloissa sekä valituilla Aasian ja Tyynenmeren markkinoilla. Yhtiö on kasvanut vahvasti viime vuosina, ja tavoitteemme on kiihdyttää tätä kehitystä strategiamme mukaisesti. Tuotteitamme ja ratkaisujamme hyödynnetään laajasti sotilaallisissa sovelluksissa sekä turvallisuuden ja suojauksen eri käyttökohteissa, kuten rauniopelastus- ja lainvalvontatehtävissä sekä muissa kriittisissä operatiivisissa ympäristöissä. Tämä monipuolinen soveltuvuus tukee asemaamme useilla kasvavilla markkinasegmenteillä. Tässä kehitysvaiheessa kutsumme uusia sijoittajia mukaan tukemaan Savoxin kasvustrategian toteuttamista ja pitkän aikavälin arvonluontia."

Jerry Kettunen, Savoxin toimitusjohtaja, kommentoi:

"Savox on vuosien varrella onnistunut saamaan vahvan aseman kriittisten viestintäjärjestelmien toimittajana. Asiakkaamme ympäri maailmaa puolustus-, turvallisuus- ja suojausalalla arvostavat osaamistamme ja tuotteidemme korkeaa suorituskykyä toimiessaan vaativissa kenttäolosuhteissa.

Olemme viime vuosina laajentaneet toimintaamme erityisesti puolustussektorilla, joka kattoi jo noin 51 prosenttia liikevaihdostamme viime vuonna. Tarjontaamme kuuluu esimerkiksi taktiset viestintälaitteet ja uuden sukupolven intercom- ja tilannekuvaratkaisut. Kentällä tehokas ja laadukas kommunikointi on ensiarvoisen tärkeää oikean tilannekuvan muodostamisessa.

Teknologia-alustamme mahdollistaa järjestelmien yhteensopivuuden eri järjestelmien välillä. Vertikaalisesti integroitu tuotantomallimme puolestaan tukee tuotteiden kehittämistä yhteistyössä asiakkaidemme kanssa. Vaikka toimimme globaalisti, tuotantomme tapahtuu pääosin Suomessa, mikä tukee laadunhallintaa ja toimitusvarmuutta.

Tavoitteenamme on kasvattaa liikevaihtoamme keskimäärin vähintään 20 prosenttia vuosittain vuoden 2030 loppuun ulottuvalla jaksolla sekä saavuttaa yli 20 prosentin liiketulosmarginaali ajan kuluessa."

Savox lyhyesti

Savox on suomalainen kriittisen viestinnän alalla toimiva yhtiö, joka tarjoaa monipuolisia viestintälaitteita ja -ratkaisuja globaaleille puolustus-, lainvalvonta-, palo- ja pelastus- sekä teollisuusmarkkinoille. Yhtiöllä on laaja tuoteportfolio, joka kattaa taktiset viestintälaitteet, edistyneet kuulonsuojaimet, vaativiin olosuhteisiin suunnitellut ICT-laitteet (engl. rugged ICT), rauniopelastusjärjestelmät sekä uuden sukupolven intercom- ja tilannekuvaratkaisut. Savoxin loppuasiakkaita ovat muun muassa puolustusvoimat, lainvalvontaviranomaiset, palo- ja pelastusorganisaatiot sekä teollisuuden toimijat. Yhtiön ratkaisut tukevat näiden asiakkaiden turvallista ja tehokasta viestintää, koordinointia ja operointia etenkin vaativissa kenttäolosuhteissa.

Yhtiön liiketoiminta jakautuu kolmeen pääalueeseen: (i) puolustus, johon kuuluvat muun muassa jalkautuneen sotilaan ja ajoneuvojen viestintäratkaisut sekä aktiivinen kuulonsuojaus; (ii) turvallisuus ja suojaus, johon kuuluvat palo- ja pelastuslaitosten sekä lainvalvonnan käyttöön tarkoitetut ratkaisut kuten kuulonsuojaus ja viestintälaitteet, sekä teollisuuden kuulonsuojaus ja viestintälaitteet; ja (iii) teollisuus, johon sisältyy teollisuudelle suunnattu tarjooma, kuten mekaaninen suunnittelu ja teollisuustietokoneet.

Savox toimii globaalilla kriittisen viestinnän markkinalla, jota tukevat vahvat pitkän aikavälin rakenteelliset kasvuajurit, kuten geopoliittisen epävarmuuden lisääntyminen, puolustus- ja turvallisuusvalmiuksien vahvistaminen sekä lisääntyvät investoinnit henkilöstön suorituskykyyn, turvallisuuteen ja tilannekuvaan vaativissa operatiivisissa ympäristöissä.[1] Savox työllisti vuonna 2025 keskimäärin 302 työntekijää ja Yhtiön liikevaihto oli 31.12.2025 päättyneellä tilikaudella 56.076 tuhatta euroa ja oikaistu liiketulos (oikaistu EBIT) oli 7.668 tuhatta euroa.

31.3.2026 päättyneen kolmen kuukauden jaksolla Savoxin tilauskanta oli noin 61 miljoonaa euroa sisältäen noin 35 miljoonaa euroa vahvistettuja tilauksia ja noin 25 miljoonaa euroa optioita, joiden toteutumista Yhtiön johto pitää todennäköisenä (noin 41 miljoonaa euroa sisältäen noin 37 miljoonaa euroa vahvistettuja tilauksia ja 5 miljoonaa euroa optioita 31.3.2025 päättyneellä kolmen kuukauden jaksolla).

Vahvuudet

Savox uskoo, että erityisesti seuraavat tekijät ovat Yhtiön keskeisiä vahvuuksia ja kilpailuetuja:

• Vakiintunut asema vahvojen kasvumahdollisuuksien ja korkean markkinoille tulon kynnyksen puolustuksen sekä turvallisuuden ja suojauksen kriittisten viestintäratkaisujen markkinoilla
• Edistynyt teknologia-alusta ja vertikaalisesti integroitu tuotantomalli mahdollistavat korkealaatuiset kaksikäyttötuotteet
• Monipuolinen tulorakenne, joka yhdistää vahvasti kasvavat pitkäkestoiset puolustusohjelmat sekä ennustettavan, pitkäaikaisiin sopimussuunnittelija- ja jakelukumppanuuksiin sekä toistuvaan myyntiin perustuvan liikevaihdon
• Historiallisesti vahva tuloksentekokyky, jota tukevat tuotevalikoima ja skaalaedut
• Vahvan tilauskannan ja globaalien lisämyyntimahdollisuuksien tarjoama selkeä näkyvyys kasvuun
• Vahva toimialamaine ja kokenut johto tukevat kestävää arvonluontia

Strategia

Savox on määritellyt itselleen selkeät ja konkreettiset strategiset painopisteet, joiden tavoitteena on Yhtiön kannattava ja kestävä kasvu pitkällä aikavälillä. Yhtiön strategia ulottuu vuoteen 2030 asti ja se rakentuu kolmen kokonaisuuden varaan: vahvan aseman edelleen kehittäminen kriittisen viestinnän markkinoilla, kasvun kiihdyttäminen puolustussektorilla sekä markkina-aseman laajentaminen valituilla maantieteellisillä alueilla. Strategian toteuttamisen keskiössä ovat asiakassuhteiden syventäminen, teknologinen edelläkävijyys sekä kaupallisten ja operatiivisten valmiuksien määrätietoinen kehittäminen.

Keskeinen strateginen tavoite on kasvattaa osuutta asiakkaiden kokonaisostoista ja vahvistaa asemaa ydinmarkkinoilla. Savox pyrkii laajentamaan yhteistyötä nykyisten asiakkuuksien kanssa tarjoamalla laajemman valikoiman tuotteita ja järjestelmäkokonaisuuksia sekä hyödyntämällä modulaarista teknologia-alustaansa uusien ratkaisujen kaupallistamisessa. Samanaikaisesti Yhtiö tavoittelee uusasiakashankinnan vauhdittamista vahvistamalla myynti- ja markkinointivalmiuksia sekä kehittämällä Savoxin brändiä ja tunnettuutta.

Puolustussektorilla Savox keskittyy hyödyntämään markkinan rakenteellisia kasvuajureita ja pitkän aikavälin hankintaohjelmia. Yhtiö panostaa tutkimus- ja tuotekehitystoimintaan puolustussektorin tuotteissa ja ratkaisuissa mahdollistaakseen uusien asiakkuuksien voittamisen sekä olemassa olevien asiakassuhteiden syventämisen.

Lisäksi Savoxin strategiaan kuuluu aseman vahvistaminen Yhdysvalloissa ja valituilla Aasian ja Tyynenmeren alueen markkinoilla sekä Yhtiön globaalin läsnäolon kehittäminen. Yhtiön tuotantokapasiteetti ja operatiivinen infrastruktuuri tukevat strategian toteuttamista, ja Yhtiön johdon arvion mukaan olemassa oleva tuotantokapasiteetti mahdollistaa kasvavien volyymien täysimääräisen tuotannon ilman välitöntä tarvetta merkittäville lisäinvestoinneille.

Taloudelliset tavoitteet

Taloudelliset tavoitteet ovat tulevaisuutta koskevia lausumia, eivätkä ne ole takeita tulevasta taloudellisesta menestyksestä. Tässä tiedotteessa esitetyt taloudelliset tavoitteet ovat ainoastaan tavoitteita eivätkä ennusteita tai arvioita Savoxin tulevasta taloudellisesta menestyksestä, eikä niitä tule pitää sellaisina.

Yhtiön hallitus on asettanut seuraavat taloudelliset tavoitteet vuoden 2030 lopussa päättyvälle jaksolle:

• Liikevaihdon kasvu: Vuosittainen keskimääräinen liikevaihdon kasvu vähintään 20 prosenttia.
• Kannattavuus: Liiketulosmarginaalin (%-osuus liikevaihdosta, liiketulos (EBIT)) kasvattaminen ajan myötä yli 20 prosentin.
• Osingonjakopolitiikka: Tavoitteena on 30–50 prosentin osingonjakosuhde vertailukelpoisesta tuloksesta ajan myötä.

Tulosohjeistus tilikaudelle 2026

Tulosohjeistus sisältää tulevaisuutta koskevia lausumia, jotka koskevat Yhtiön näkemystä mahdollisesta kehityksestä sen eri markkinoilla. Ne eivät ole takeita Yhtiön liikevaihdon tai tuloksen kehityksestä tai tulevasta taloudellisesta menestyksestä. Yhtiön liiketoiminnan tulos voi poiketa merkittävästi markkinakehityksestä, eikä Yhtiön antamaa tulosohjeistusta tai muita tulevaisuuteen suuntautuvia lausumia tule pitää lupauksena tulevasta kehityksestä tai tuloksesta, joka voi poiketa olennaisesti alla esitetystä.

Savox arvioi liikevaihdon kasvavan vuonna 2026 65–75 miljoonaan euroon ja vertailukelpoisen liiketulosmarginaalin (%-osuus liikevaihdosta, oikaistu liiketulos (oikaistu EBIT)) olevan välillä 14–18 prosenttia.

Savoxin eräitä taloudellisia tunnuslukuja

Savoxin liikevaihto 31.12.2025 päättyneellä tilikaudella oli 56.076 (52.492) tuhatta euroa, oikaistu liiketulos (oikaistu EBIT) 7.668 (5.931) tuhatta euroa ja oikaistu liiketulosmarginaali (%-osuus liikevaihdosta, oikaistu liiketulos (oikaistu EBIT)) 14 (11) prosenttia.

Seuraavassa taulukossa esitetään Savoxin eräitä taloudellisia tunnuslukuja.

_______
(1) Tilintarkastettu.

Keskeisissä tunnusluvuissaan Savox esittää tiettyjä tunnuslukuja, jotka eivät ole Euroopan arvopaperimarkkinaviranomaisen antaman "Vaihtoehtoiset tunnusluvut" -ohjeen mukaan IFRS-standardeissa määriteltyjä tai nimettyjä historiallista taloudellista suorituskykyä, taloudellista asemaa tai rahavirtoja kuvaavia tunnuslukuja, vaan ne ovat vaihtoehtoisia tunnuslukuja. Savox uskoo, että vaihtoehtoiset tunnusluvut antavat merkityksellistä täydentävää lisätietoa IFRS-standardien mukaisesti laaditussa konsernitilinpäätöksessä esitettyihin taloudellisiin tunnuslukuihin nähden ja lisäävät ymmärrystä Savoxin toiminnan kannattavuudesta.

Tietoa suunnitellusta Listautumisannista ja -myynnistä

Suunnitellun Listautumisannin ja -myynnin odotetaan koostuvan Yhtiön noin 30 miljoonan euron suuruisesta osakeannista (bruttovarat) ja Pääomistajan osakemyynnistä. Savox, Savoxin hallitus ja johto sekä Pääomistaja tulevat sitoutumaan tavanomaisiin luovutusrajoituksiin.

Ankkurisijoittajat ovat tietyin tavanomaisin ehdoin sitoutuneet merkitsemään Yhtiön osakkeita yhteensä noin 26 miljoonalla eurolla suunnitellussa Listautumisannissa ja -myynnissä olettaen, että Yhtiön koko osakekannan arvostus ennen osakeannista saatavia varoja on enintään 160 miljoonaa euroa.

Suunnitellun Listautumisannin ja -myynnin ehdot ja ohjeet sisällytetään kokonaisuudessaan esitteeseen, jonka Savox laatii suunnitellun Listautumisannin ja -myynnin yhteydessä. Mikäli Yhtiö päättää edetä Listautumisannin ja -myynnin kanssa, esite julkaistaan Yhtiön verkkosivuilla osoitteessa ipo.savox.com.

Neuvonantajat

Nordea Bank Oyj ("Nordea") on nimitetty toimimaan suunnitellun Listautumisannin ja -myynnin pääjärjestäjänä ("Pääjärjestäjä") ja Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ) Helsingin sivukonttori ("SEB") on nimitetty toimimaan suunnitellun Listautumisannin ja -myynnin järjestäjänä (yhdessä Pääjärjestäjän kanssa "Järjestäjät"). Lisäksi Yhtiö on nimittänyt HLP Corporate Finance Oy:n taloudelliseksi neuvonantajakseen. Savoxin oikeudellisena neuvonantajana toimii Asianajotoimisto Krogerus Oy. Järjestäjien oikeudellisena neuvonantajana toimii White & Case LLP. Miltton Oy toimii Savoxin viestinnällisenä neuvonantajana.

Yhtiöesittelytilaisuus

Savox järjestää yhtiöesittelytilaisuuden tänään 2.6.2026 klo 11. Tilaisuudessa esiintyvät Savoxin hallituksen puheenjohtaja Paul Ehrnrooth, toimitusjohtaja Jerry Kettunen sekä talousjohtaja Juha Järvi. Tilaisuuteen voi osallistua verkossa osoitteessa https://savox.events.inderes.com/20260602-itf. Tallenne tilaisuudesta on katsottavissa Savoxin verkkosivuilla osoitteessa ipo.savox.com.

Lisätietoja antavat

Jerry Kettunen, toimitusjohtaja, puh. +358 40 044 4615

Juha Järvi, talousjohtaja, puh. +358 50 367 2286

Tietoa Savoxista

Savox on suomalainen kriittisen viestinnän alalla toimiva yhtiö, joka tarjoaa monipuolisia viestintälaitteita ja -ratkaisuja globaaleille puolustus-, lainvalvonta-, palo- ja pelastus- sekä teollisuusmarkkinoille. Yhtiöllä on laaja tuoteportfolio, joka kattaa taktiset viestintälaitteet, edistyneet kuulonsuojaimet, vaativiin olosuhteisiin suunnitellut ICT-laitteet (engl. rugged ICT), rauniopelastusjärjestelmät sekä uuden sukupolven intercom- ja tilannekuvaratkaisut. Savoxin loppuasiakkaita ovat muun muassa puolustusvoimat, lainvalvontaviranomaiset, palo- ja pelastusorganisaatiot sekä teollisuuden toimijat. Yhtiön ratkaisut tukevat näiden asiakkaiden turvallista ja tehokasta viestintää, koordinointia ja operointia etenkin vaativissa kenttäolosuhteissa. Liikevaihtomme vuonna 2025 oli 56,1 miljoonaa euroa.

TÄRKEÄ HUOMAUTUS

Tätä tiedotetta tai tässä esitettyjä tietoja ei ole tarkoitettu julkaistavaksi tai levitettäväksi, kokonaan tai osittain, suoraan tai välillisesti, Yhdysvaltoihin, Australiaan, Kanadaan, Hongkongiin, Japaniin, Uuteen-Seelantiin, Etelä-Afrikkaan tai Singaporeen tai muuhun maahan, jossa julkaiseminen tai levittäminen olisi lainvastaista. Tiedotteen sisältämä tieto ei muodosta tarjousta myydä tai tarjouspyyntöä ostaa mitään arvopapereita Yhdysvalloissa, eikä Savox Communications Oyj:n ("Yhtiö") arvopapereita saa tarjota tai myydä Yhdysvalloissa, ellei niitä ole rekisteröity Yhdysvaltain vuoden 1933 arvopaperilain (muutoksineen) ja sen nojalla annettujen säännösten ja määräysten mukaisesti tai ellei rekisteröintivelvollisuudesta ole poikkeusta. Yhtiön tarkoituksena ei ole rekisteröidä mitään osaa arvopapereita koskevasta tarjouksesta Yhdysvalloissa eikä tarjota arvopapereita yleisölle Yhdysvalloissa.

Arvopapereiden liikkeeseen laskemiselle, tarjoamiselle, käyttämiselle ja/tai myymiselle on asetettu erityisiä oikeudellisia tai lainsäädännöllisiä rajoituksia tietyissä valtioissa. Yhtiö, Nordea Bank Oyj tai Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ) Helsingin sivukonttori eivät ole vastuussa, jos tällaisia rajoituksia rikotaan.

Tiedotteen sisältämä tieto ei muodosta tarjousta myydä tai pyyntöä saada tarjouksia ostaa tiedotteessa mainittuja arvopapereita, eikä arvopapereita myydä tai tarjota alueilla, joilla kyseisten arvopapereiden tarjoaminen, hankinta tai myynti olisi lainvastaista ennen niiden rekisteröintiä taikka rekisteröintivelvollisuutta koskevan poikkeuksen tai muun kyseisten alueiden arvopaperilakien mukaisen hyväksynnän saamista. Sijoittajien ei tule hyväksyä tämän tiedotteen tarkoittamia arvopapereita koskevaa tarjousta tai hankkia tämän tiedotteen tarkoittamia arvopapereita, elleivät he tee sitä Yhtiön julkaisemaan esitteeseen sisältyviin tietoihin perustuen.

Yhtiö ei ole antanut valtuutusta arvopapereiden tarjoamiseen yleisölle Yhdistyneessä kuningaskunnassa tai missään muussa Euroopan talousalueen jäsenvaltiossa kuin Suomessa. Lukuun ottamatta Suomea, missään Euroopan talousalueen jäsenvaltiossa, joissa sovelletaan Esiteasetusta (kukin "Relevantti Jäsenvaltio"), ei ole tehty eikä tulla tekemään mitään toimenpiteitä arvopapereiden tarjoamiseksi yleisölle siten, että se edellyttäisi esitteen julkaisemista Relevantissa Jäsenvaltiossa. Tämän seurauksena arvopapereita voidaan tarjota Relevanteissa Jäsenvaltioissa ainoastaan (a) Esiteasetuksessa määritellyille kokeneiden sijoittajien edellytykset täyttäville oikeushenkilöille tai (b) missä tahansa muussa Esiteasetuksen 1(4) artiklan mukaisessa tilanteessa. Tässä kappaleessa ilmaisu "tarjota arvopapereita yleisölle" tarkoittaa missä tahansa muodossa ja minkä tahansa kanavan kautta henkilöille suunnattua viestintää, jossa annetaan riittävät tiedot tarjouksen ehdoista sekä tarjottavista arvopapereista, jotta sijoittaja voi tehdä päätöksen näiden arvopapereiden ostamisesta tai merkitsemisestä. Ilmaisu "Esiteasetus" tarkoittaa Euroopan parlamentin ja neuvoston asetusta (EU) 2017/1129, muutoksineen.

Tässä esitetyt tiedot on suunnattu ainoastaan henkilöille, jotka ovat Yhdistyneen kuningaskunnan ulkopuolella tai henkilöille, jotka ovat kokeneita sijoittajia Public Offers and Admissions to Trading Regulations 2024 -säädöksen nojalla, ja ovat myös (i) Yhdistyneen kuningaskunnan vuoden 2000 rahoituspalvelu- ja markkinalain (Financial Services and Markets Act) (Financial Promotion) vuoden 2005 määräyksen (Order 2005) ("Määräys") 19(5) artiklan mukaisia sijoitusalan ammattilaisia tai (ii) oikeushenkilöitä, joilla on korkea varallisuusasema (high net worth entities), taikka muita henkilöitä, joille tämä tiedote voidaan laillisesti kommunikoida Määräyksen 49(2) artiklan mukaisesti (kaikki edellä mainitut henkilöt yhdessä, "Relevantit Henkilöt"). Kaikki tähän tiedotteeseen liittyvä sijoitustoiminta on ainoastaan Relevanttien Henkilöiden saatavilla ja siihen ryhdytään ainoastaan Relevanttien Henkilöiden kanssa. Kenenkään, joka ei ole Relevantti Henkilö, ei tule toimia tämän asiakirjan tai sen sisällön perusteella eikä luottaa tähän tiedotteeseen tai sen sisältöön.

Suunnitellun listautumisannin ja -myynnin ehdot ja ohjeet sisällytetään kokonaisuudessaan esitteeseen, jonka Yhtiö laatii suunnitellun listautumisannin ja -myynnin yhteydessä. Suomenkielinen esite tullaan julkaisemaan Yhtiön verkkosivuilla osoitteessa ipo.savox.com.

Sijoittajia kehotetaan lukemaan esite ennen sijoituspäätöksen tekemistä ymmärtääkseen täysin arvopapereihin sijoittamista koskevaan päätökseen liittyvät mahdolliset riskit ja edut. Finanssivalvonnan tekemää esitteen hyväksymistä ei tule pitää tarjottavien arvopapereiden hyväksyntänä.

TULEVAISUUTEEN SUUNTAUTUVAT LAUSUNNOT

Tietyt tämän tiedotteen lausunnot ovat "tulevaisuuteen suuntautuvia lausuntoja". Tulevaisuuteen suuntautuviin lausuntoihin sisältyvät lausunnot suunnitelmista, oletuksista, arvioista, päämääristä, tavoitteista, pyrkimyksistä, strategioista, tulevista tapahtumista, tulevista tuloista tai suorituksista, pääomamenoista, rahoitustarpeista, suunnitelmista tai aikomuksista, jotka liittyvät yrityskauppoihin, Yhtiön kilpailuun liittyviin vahvuuksiin ja heikkouksiin, rahoitukseen liittyviin suunnitelmiin tai tavoitteisiin, tuleviin toimintoihin ja kehitykseen, sen liiketoimintastrategiaan ja odotettavissa oleviin trendeihin toimialan poliittisessa ja oikeudellisessa ympäristössä, jossa se toimii, sekä muut tiedot, jotka eivät ole historiallisia tietoja. Joissakin tapauksissa ne voidaan tunnistaa tulevaisuuteen suuntautuvan terminologian käytöstä, mukaan lukien termit "uskoo", "aikoo", "saattaa", "tahtoo" tai "pitäisi" tai kussakin tapauksessa niiden kieltomuodot tai vastaavan terminologian muunnelmat.

Tämän tiedotteen tulevaisuuteen suuntautuvat lausunnot perustuvat oletuksiin. Tulevaisuuteen suuntautuviin lausuntoihin liittyy luonnostaan riskejä, epävarmuustekijöitä ja oletuksia, sekä yleisiä että erityisiä, ja on olemassa riski, että ennusteita, ennakkoarvioita, arvioita, suunnitelmia ja muita tulevaisuuteen suuntautuvia lausuntoja ei saavuteta. Ottaen huomioon nämä riskit, epävarmuustekijät ja oletukset, sijoittajia kehotetaan olemaan nojautumatta liiallisesti tällaisiin tulevaisuuteen suuntautuviin lausuntoihin. Kaikki tähän tiedotteeseen sisältyvät tulevaisuuteen suuntautuvat lausunnot on kirjoitettu tiedotteen julkaisupäivän mukaisten tietojen valossa. Yhtiö ei aio, eikä omaksu velvollisuutta, päivittää tai korjata mitään tiedotteeseen sisältyviä tulevaisuuteen suuntautuvia lausuntoja.

TIETOA JAKELIJOILLE

Johtuen yksinomaan tuotevalvontavaatimuksista, jotka sisältyvät: (a) rahoitusvälineiden markkinoista annetun EU-direktiiviin 2014/65/EU, muutoksineen ("MiFID II"); (b) komission delegoidun direktiivin (EU) 2017/593, joka täydentää MiFID II:ta, 9 ja 10 artikloihin; ja (c) paikallisiin implementointitoimenpiteisiin (yhdessä "MiFID II Tuotevalvontavaatimukset"), sekä kiistäen kaiken vastuun, joka "valmistajalla" (MiFID II Tuotevalvontavaatimuksista johtuen) voi muutoin asiaa koskien olla, riippumatta siitä, perustuuko vastuu rikkomukseen, sopimukseen vai muuhun, osakkeet ovat olleet tuotehyväksyntämenettelyn kohteena, jonka mukaan osakkeet: (i) täyttävät loppuasiakkaiden kohdemarkkinavaatimukset yksityissijoittajille sekä sijoittajille, jotka määritellään ammattimaisiksi asiakkaiksi ja hyväksyttäviksi vastapuoliksi, kuten määritelty MiFID II:ssa; ja (ii) soveltuvat tarjottavaksi kaikkien MiFID II:ssa sallittujen jakelukanavien kautta ("Kohdemarkkina-arviointi"). Kohdemarkkina-arvioinnista riippumatta jakelijoiden tulisi huomioida että: osakkeiden hinta voi laskea ja sijoittajat saattavat menettää osan tai kaiken sijoituksestaan; osakkeet eivät tarjoa mitään taattua tuloa tai pääomasuojaa; ja sijoitus osakkeisiin on sopiva vain sijoittajille, jotka eivät tarvitse taattua tuloa tai pääomasuojaa, jotka (joko yksin tai yhdessä asianmukaisen sijoitusneuvojan tai muun neuvonantajan kanssa) ovat kykeneviä arvioimaan kyseessä olevan sijoituksen edut ja riskit ja joilla on riittävät resurssit kantaakseen siitä mahdollisesti koituvat tappiot. Kohdemarkkina-arviointi ei rajoita tai vaikuta mihinkään sopimukseen, lakiin tai sääntelyyn perustuviin myyntirajoituksiin liittyen mihinkään osakkeita koskevaan tarjoukseen.

Epäselvyyksien välttämiseksi, Kohdemarkkina-arviointi ei ole: (a) sopivuuden tai asianmukaisuuden arviointi MiFID II:n tarkoittamalla tavalla; tai (b) kenellekään sijoittajalle tai sijoittajaryhmälle suositus sijoittaa, tai ostaa tai tehdä mitään muita osakkeisiin liittyviä toimenpiteitä.

Kukin jakelija on vastuussa oman kohdemarkkina-arviointinsa tekemisestä osakkeita koskien sekä asianmukaisten jakelukanavien määrittämisestä.

[1] Lähde: Kolmannen osapuolen markkinatutkimus.