Copyright © 2021. Inderes Oyj. All rights reserved.
Käyttäjätili

Hei anonyymi!

Luomalla maksuttoman Inderes-tilin, pääset käsiksi Inderesin analyysiin, voit tilata suositun aamukatsauksen ja seurata sinua kiinnostavia yhtiöitä sekä keskusteluita.

Luo tili

Onko sinulla jo Inderes-tili?

Suominen

Viimeisimmät raportit

Laaja raportti

Analyytikko

Antti Viljakainen

Antti Viljakainen

Pääanalyytikko

Lisätiedot

Sisäpiirin kaupat

Nettovaikuttavuus

Analyysi
10.8.
2022

Suomisen eilen julkistaman Q2-raportin kokonaiskuva oli mielestämme melko neutraali, vaikka Q2:n reipas ennustealitus ja heikko bruttokate-% painoivatkin kuluvan vuoden ennusteitamme.

Analyysi
15.7.
2022

We retain Suominen’s target price of 3.30 EUR and recommendation to reduce. Suominen’s profit history is bumpy from the last decade while the company has been suffering raw-material and supply chain driven margin issues during the last 12 months. Now the worst seems to be over in these fronts. We argue Suominen’s valuation is moderate compared to the company’s normalized profit potential, but uncertainty related to profit turnaround remains high in short-term.

Analyysi
5.5.
2022

Suomisen eilen julkistama Q1-raportti taipui negatiiviselle puolelle etenkin ohjeistuksen laskun takia. Leikkasimme Suomisen ennusteitamme merkittävästi tälle vuodelle ja selvästi myös lähivuosille.

Analyysi
4.2.
2022

Suomisen eilen julkistama Q4-raportti oli raskas pettymys, sillä Q4-tulos alitti odotukset ja yhtiö ohjeisti vaikean alkuvuoden takia tuloksen alamäkeä myös kuluvalle vuodelle. Osakkeen arvostus on monelta osin kohtalainen, mutta tuloskuopan vielä epäselvän syvyyden takia osakkeen tuotto-odotus ei ylitä kohonnutta tuottovaatimustamme.

Analyysi
29.10.
2021

Suomisen eilen julkistama Q3-tulos oli hyvin heikko, mutta tärkeämpää oli, että markkinakommentit ja tarkastus ohjeistukseen vahvistivat kysynnän toipumisen alkaneen. Suomisen arvostus on kaikilta kanteilta katsottuna maltillinen.

Analyysi
16.8.
2021

Suomisen Q2-tulos oli odotuksiamme parempi, mutta päivää ennen raporttia annetun tulosvaroituksen takia tilannekuva on nytkähtänyt selvästi negatiiseen suuntaan. Osakkeen arvostus on lyhyen ajan takaiskutusta huolimatta maltillinen, mikä kannustaa yhdessä 4 %:n osinkotuoton kanssa malttiin. 

Analyysi
23.6.
2021

We argue Suominen’s valuation is low on the short term, and we see upside in multiples when the company proves that gradually normalizing demand and raw-material price increases do not cause a major cut in margins. Therefore, we estimate Suominen’s expected TSR is on good level of 10-15 % for the next twelve months, which is sufficient to purchase the stock.

Analyysi
28.4.
2021

Suomisen eilen julkistama Q1-tulos oli operatiivisesti odotuksiamme parempi. Yhtiön näkymät lähiajoille ovat kysynnän osalta yhä vahvat, mutta raaka-aineiden hintojen nousu tulee lähikvartaaleilla jarruksi. Osakkeen matalan arvostuksen nousuvara ja 4 %:n osinkotuotto tarjoavat näkemyksemme mukaan sijoittajille hyvän tuotto-odotuksen, vaikka emme vieläkään odota yhtiön tuloksen kasvavan lähivuosina viime vuoden korkealta tasolta.

Analyysi
5.2.
2021

Suominen’s Q4-report was in line with our expectations. The company’s near-term outlook remains strong due to solid demand, although there is some uncertainty related to Suominen’s current year cost level. We expect Suominen’s earnings to stay stable at high level in the coming years. Despite horizontal earnings, we see upside in Suominen’s multiples and stock also offers good some 4 % dividend yield. Hence, we argue that Suominen offers good risk adjusted TSR for next 12 months.

Analyysi
28.10.
2020

Suominen’s Q3-report was very strong and clearly better than we expected. Furthermore, company’s outlook for near-term future remained strong. We argue that Suominen’s valuation is still moderate looking also beyond potential earnings peak in 2020. Thus, we consider next 12 months risk adjusted to be adequate to keep on purchasing the share.

Suominen

Inderes kategoriat

Inderes Yhtiöasiakas